摘要：受終端房地產市場消費需求不足，疊加企業去庫存影響，2023年1-11月，我國平板玻璃產量為87753.9萬重量箱，同比下降6%，但11月份平板玻璃產量為8185.9萬重量箱，同比增長3.5%，實現2023年以來平板玻璃月度產量同比增速的首次正增長，平板玻璃產業生態加速修復。未來，隨著房地產利好政策持續推進，商品房竣工面積的增加，市場對于玻璃產品的需求有望回溫。

一、定義及分類

玻璃是以石英砂、純堿、白云石和石灰石等為主要原料，經熔融、成型、冷卻固化而成的非結晶無機材料，具有一般材料難于具備的透明性，有著優良的機械力學性能和熱工性質。按綜合分類，玻璃產品可以分為傳統玻璃和特種玻璃兩大類，其中最為常見的是建筑玻璃中的平板玻璃，隨著市場需求和應用領域的不斷變化，逐漸衍生出了鋼化玻璃、夾層玻璃、中空玻璃等高附加值的深加工玻璃產品，我國玻璃工業的產品矩陣不斷豐富?，F階段，在市場多樣化需求的帶動下，玻璃不再僅僅是采光材料，而是現代建筑的一種結構材料和裝飾材料。

二、行業政策

1、主管部門和監管體制

國家發展改革委員會、國家工業和信息化部對玻璃行業進行產業宏觀規劃方面的管理。國家發展改革委員會主要負責研究制定產業政策和產業發展規劃、促進行業體制改革、促進行業技術發展等宏觀管理。國家工業和信息化部主要負責研究提出工業發展戰略、擬訂工業行業規劃和產業政策并組織實施、指導工業行業技術法規和行業標準的擬訂等宏觀管理。

國家質量監督檢驗檢疫總局、國家標準化管理委員會對玻璃行業進行產品生產、質量方面的管理。國家質量監督檢驗檢疫總局依據行業標準對玻璃行業進行質量監督。國家標準化管理委員會下屬的全國工業玻璃和特種玻璃標準化技術委員會負責制定和修訂玻璃行業相關標準。

中國建筑玻璃與工業玻璃協會是玻璃行業的全國性自律性組織，對行業進行技術標準、行業推廣等方面的管理，同時負責玻璃行業產業及市場研究、向政府部門提出產業發展建議、推動行業對外交流等工作。

2、國家層面相關政策

玻璃是一種重要的基礎材料，廣泛應用于建筑、裝飾裝修、太陽能、汽車、電子等行業，在促進經濟發展、技術創新和環境保護等方面都具有重要意義。近年來，國家和政府發布了一系列政策推動玻璃行業綠色化、高端化發展。光伏玻璃作為我國玻璃產業的重要組成部分之一，在光伏產業的帶動下，得到快速發展，2023年1月，工業和信息化部等六部門共同印發了《關于推動能源電子產業發展的指導意見》，提出要提升光伏玻璃等關鍵光伏材料高端產業化能力，助力光伏玻璃產業加速高端化轉型發展。

除此之外，在“雙碳”戰略的指引下，綠色低碳發展理念持續深化，國家部委相繼出臺多項政策，助力玻璃產業綠色低碳轉型升級。如2024年1月，工業和信息化部等十部門共同印發《綠色建材產業高質量發展實施方案》，明確提出支持平板玻璃等重點行業開展節能降碳減污技術集成應用。在多項政策的穩步落地和有序實施下，我國玻璃行業綠色發展水平將得到全面提升，助力玻璃行業碳達峰進程加速，推動玻璃行業健康有序發展。

3、地方層面相關政策

從地方政府頒布的政策來看，綠色低碳是玻璃行業的重要發展趨勢，江蘇、重慶、山西、河南等省市紛紛出臺多項政策，助力玻璃行業綠色低碳轉型。如2023年12月，山西省人民政府發布《關于推動消費品工業高質量發展的實施意見》，提出依托日用陶瓷、日用玻璃等優勢產業，加強區域公用品牌建設；支持日用玻璃等領域企業開展技術改造，2025年年底前推動200個技改項目建設。近年來，隨著社會對環保和可持續發展的重視程度不斷提高，地方政策對于玻璃行業的環保要求也越來越嚴格，政策效應不斷釋放，將進一步推動玻璃企業加強環保治理，加速綠色低碳轉型，減少對環境的污染和破壞，實現高質量可持續發展。

三、行業壁壘

1、資金壁壘

玻璃行業屬于重資產行業，生產過程中需要投入大量的固定資產，如熔煉設備、成型設備、退火設備、加工設備等，這類設備的購置和建設需要大量的資金投入，且回報周期較長，給企業帶來較大的資金壓力。在生產技術和研發工藝方面，玻璃制造技術涉及多個領域的知識和技能，企業需要不斷進行技術研發和更新，以保持市場競爭優勢，需要企業投入大量的資金用于技術研發、設備更新和人才培養等方面，以確保產品質量和技術水平的領先地位。

2、規模壁壘

玻璃行業的規模效應較為明顯，在市場競爭方面，大型企業具有明顯的競爭優勢。隨著市場競爭加劇，規模較大的企業可以通過規模效應降低成本、提高產品質量和市場份額，進一步鞏固市場地位，中小型企業競爭優勢相對薄弱。同時，玻璃產品的銷售需要龐大的銷售網絡和渠道，大型企業通常擁有更全面的銷售網絡體系，能夠更好地抵御市場風險，而規模較小的企業則較難拓展銷售渠道，難以與大型企業競爭。

3、品牌壁壘

玻璃產品是一種特殊的建筑材料，其質量直接關系到建筑的安全和性能。消費者在選擇玻璃產品時，會更加注重產品的品質和安全性，在各類玻璃企業中，品牌企業通常會嚴格控制產品質量，通過各種質量認證和檢測，以保證產品的品質和安全性，進而消費者會更傾向于選擇有品質保證的品牌產品，從而忽略品牌知名度低、影響力小的企業。

四、發展歷程

從玻璃行業的發展歷程來看，玻璃行業的發展可以追溯到20世紀初，在政府的扶持和推動下，企業開始引進一批先進的制瓶技術，玻璃行業開始起步和發展。到新中國成立后，我國通過引進蘇聯的玻璃生產技術，帶動玻璃工業快速發展，在此期間，各企業也積極探索和優化玻璃生產工藝，洛陽浮法玻璃工藝得到快速普及和應用?，F階段，經過多年的發展和變革，我國玻璃工業已經成為世界上最具競爭力的行業之一，在建筑、汽車、家電等領域均有著廣泛的應用。

五、產業鏈

玻璃制造的主要原材料包括石英砂、純堿、石灰石、白云石等，原材料的質量和價格對玻璃的生產成本和產品質量有著重要影響，受國際大宗商品價格波動、純堿行業產能變動、人工成本不斷上漲等影響，玻璃廠商存在著成本波動的風險。同時，隨著環保要求的提高，環保型原材料也逐漸被應用到玻璃生產中，如廢玻璃、工業廢棄物等。未來，隨著科技的進步和環保要求的提高，上游原材料產業將繼續創新，推動玻璃行業可持續發展。玻璃行業產業鏈如下圖所示：

玻璃行業產業鏈

純堿

青島堿業發展有限公司

中鹽吉蘭泰鹽化集團有限公司

山東?；瘓F有限公司

連云港堿業有限公司

河南金山化工有限責任公司

湘潭堿業有限公司

新疆金暉兆豐能源股份有限公司

石英砂

濰坊鴻陽石英砂有限公司

廣西中明高純石英砂科技有限公司

內蒙古昌繁石英砂有限公司

鳳陽縣英武石英砂有限公司

秦皇島普耐石英砂有限公司

福建省華福石英砂有限公司

福建省晉江市石英砂實業有限公司

石灰石

銅陵遠大石灰石礦業有限責任公司

福建省三達石灰石有限責任公司

大連長興島石灰石開發有限公司

本溪金億石灰石有限責任公司

山西金地礦業集團有限公司

白云石

盂縣安順白云石材有限公司

湖北貴泰白云石有限公司

盧龍縣鑫隆白云石礦有限公司

山東魯陽白云巖礦業有限公司

汝州市嵩山白云石料有限公司

上游

中國耀華玻璃集團有限公司

福耀玻璃工業集團股份有限公司

廣東華興玻璃股份有限公司

滄州四星玻璃股份有限公司

中游

建筑

汽車

光伏

家電

下游

中游環節主要包括玻璃生產和深加工兩大部分，其中玻璃生產是產業鏈的核心環節，通過高溫熔煉、成型、退火、切割等工藝，將原材料制成各種規格和用途的玻璃制品。而玻璃制品則需要進行各種深加工處理，如磨邊、鉆孔、鋼化、鍍膜等，以提高其使用性能和安全性。在市場需求的拉動下，玻璃制造企業持續加大研發投入力度，積極推動產品研發和技術升級，相繼推出多類型玻璃產品，以適應市場多樣化需求。

玻璃產業鏈的下游主要包括建筑、汽車、電子、家電等應用領域。玻璃制品在建筑領域的應用非常廣泛，包括窗戶、幕墻、屋頂等。隨著人們對建筑美觀和節能要求的提高，玻璃制品在建筑領域的需求量不斷增加，同時也對玻璃的質量和性能提出了更高的要求。汽車作為汽車玻璃的重要應用領域，近年來，隨著新能源汽車的強勢崛起，市場對于汽車玻璃的消費需求也在逐步增長，帶動汽車玻璃產業快速發展。

六、行業現狀

2023年以來，雖然國內宏觀環境呈穩步向好態勢，但房地產市場修復不及預期。2023年1-11月，房地產市場開發投資增速持續下滑，商品房銷售面積呈下降態勢，對玻璃市場支撐乏力。受終端房地產市場消費需求不足，疊加企業去庫存影響，2023年1-11月，我國平板玻璃產量為87753.9萬重量箱，同比下降6%，但11月份平板玻璃產量為8185.9萬重量箱，同比增長3.5%，實現2023年以來平板玻璃月度產量同比增速的首次正增長，平板玻璃產業生態加速修復。未來，隨著房地產利好政策持續推進，商品房竣工面積增加，市場對于玻璃產品的需求有望回溫。

七、發展因素

1、有利因素

（1）利好政策頻出

在“雙碳”戰略的指引下，政府出臺了一系列產業政策，對玻璃行業的發展進行規劃和引導，包括產業結構調整政策、產業技術升級政策、產業環保政策等，旨在推動玻璃行業的轉型升級和綠色發展。在細分產業中，光伏玻璃受益于光伏產業快速發展，近年來，國家對可再生能源的發展和利用推出一系列支撐政策，包括財政補貼、稅收優惠、產業政策等，對光伏玻璃行業的發展起到了積極的推動作用。在各項政策效應的穩步釋放下，我國玻璃產業將加速轉型升級進程。

（2）市場需求持續增長

玻璃制品廣泛應用于建筑、汽車、電子等多個領域。在建筑領域，隨著城市化進程的加速和人們對美好生活的追求，建筑市場對玻璃制品的需求不斷增加，玻璃制品在建筑領域的應用范圍不斷擴大，包括窗戶、幕墻、屋頂等，為玻璃行業提供廣闊的市場空間。在電子領域，電子產品不斷向輕薄化、高清晰度方向發展，對玻璃制品的需求也持續增加，玻璃制品在電子領域的應用包括顯示器、觸摸屏等，為玻璃行業提供了新的增長點。

（3）產業鏈協同效應增強

隨著玻璃行業的發展和變革，在國家和政府的大力扶持下，上下游企業之間的合作日益緊密，從原材料供應到產品應用，各方均在尋求更高效的協同方式，以降低成本、提高市場競爭力。產業鏈協同效應穩步增強，極大地提高了整個產業鏈的效率和效益，推動玻璃行業的整體發展。此外，政府也積極推動產業園區建設，大力培育玻璃產業集群，使玻璃企業更好地整合資源、共享信息，實現整個產業鏈的優化和升級，為玻璃行業發展提供充足動能。

2、不利因素

（1）產能過剩

受市場需求和政策利好的刺激和影響，我國玻璃行業高速發展，產品產能快速擴張，新增產能不斷涌現。但近兩年來，隨著國內經濟發展逐步放緩，玻璃產業需求端也面臨較大壓力，導致玻璃制品出現供過于求的現象。加之部分新興產能持續釋放，玻璃行業產能過?，F象日益顯著，玻璃產品的產能利用率較低，很多企業存在開工不足、產能閑置的情況。為進一步推動企業經營和發展，部分企業為爭奪市場份額，可能采取低價策略，進一步加劇市場競爭，加大企業經營壓力，導致行業整體利潤水平下降。

（2）技術存在較大差距

總體來看，我國玻璃行業的技術創新與研發能力相對較弱，缺乏自主研發的核心技術，多數企業仍停留在引進、消化和吸收國外技術的階段，難以形成自主創新能力，這使得玻璃行業在競爭中處于劣勢地位，難以滿足國內外市場的需求。此外，部分玻璃企業雖然有技術創新和研發成果，但由于缺乏有效的轉化機制和市場推廣手段，成果難以轉化為實際的產品或服務，進而影響企業的盈利能力和市場競爭力。

（3）出口市場受限

受技術限制影響，我國玻璃產品主要以中低端產品為主，產品核心競爭力相對較弱，使得我國玻璃產品在國際市場上難以與國際企業競爭，難以滿足部分國家和地區對高端產品的需求。同時，我國玻璃產品出口市場主要集中在歐美、東南亞等地區，玻璃產品出口過度依賴單一市場，使得我國玻璃行業在國際市場上缺乏靈活性和分散風險的能力，玻璃企業在國際市場的發展和布局受到限制。

八、競爭格局

我國玻璃企業總體分布較為分散，區域性競爭相對明顯，各地區的玻璃企業通常以地域市場為依托，通過擴大規模、降低成本、提高產品品質等方式，不斷提升企業的市場競爭力。我國玻璃行業發展歷史悠久，企業數量眾多，其中民營企業占據主導地位，近年來，隨著我國玻璃行業持續發展，市場競爭不斷加劇，各企業持續加大技術研發和產品創新，以獲取更多的市場份額。

在A股上市企業方面，2023年前三季度我國玻璃行業總體保持穩健發展態勢，各企業營業收入均得到穩步增長，行業上市企業營業收入超100億元的共有四家企業。其中福耀玻璃作為汽車玻璃市場的龍頭企業，營業收入為238.26億元，同比增長16.56%，在玻璃行業上市企業中，營業收入遠超其他企業。其次是福萊特、南玻A、旗濱集團，經營業務均涉及浮法玻璃、光伏玻璃、工程玻璃等多個細分領域，前三季度營業收入同比分別增長41.64%、24.77%、13.68%。隨著行業快速發展，頭部企業憑借其資源、產品技術、銷售布局等多方面的競爭優勢，其核心競爭力將持續增強，帶動玻璃行業市場集中度不斷提升，市場份額逐步向龍頭企業聚攏。

九、發展趨勢

玻璃行業作為碳排放較大的行業，是我國節能減排重點關注的行業之一。為加快推動玻璃行業綠色轉型，國家和政府相繼出臺各項政策和措施，推動玻璃產業可持續發展。未來隨著玻璃行業的穩步發展，各企業在玻璃生產過程中，將逐步選用低硫優質燃料，采用分段燃燒、純氧燃燒、低氮燃燒等清潔生產技術，更為注重玻璃熔制過程中的能耗，推動產業高質量發展。

近年來，隨著玻璃產品性能持續提升，在下游市場多樣化需求的推動下，深加工玻璃的種類也在持續增加。為進一步滿足下游市場應用需求，平板玻璃經過鋼化、熱彎、鍍膜、夾層、中空等一系列深加工處理后，形成多品類的玻璃產品。如在光學領域，光學玻璃是一種具有優良光學特性的玻璃，可以用于制造眼鏡、望遠鏡、相機鏡頭等；受其對于光的折射、反射、吸收等特性，光學玻璃還被用于各類精密光學設備。隨著玻璃產品性能不斷優化和升級，玻璃產業應用領域也將持續拓寬，助力玻璃行業高質量可持續發展。